阿尔法策略（阿尔法策略的实现原理包括）

本文目录一览：

1、小知识第6期:CTA策略


2、基金管理对阿尔法基金的资产配置有什么要求


3、量化对冲基金什么意思

小知识第6期:CTA策略
于是向投资顾问小唐咨询。小唐建议他可以配置一些CTA策略基金，覆盖金属、能源农产品等商品领域，与股票、债券这些传统的金融资产相关性较低，而且还可以投资外汇、利率、股指期货等。
CTA策略称为商品交易顾问策略，也称作管理期货。商品交易顾问对商品等投资标的走势做出预判，通过期货期权等衍生品在投资中进行做多、做空或多空双向的投资操作，为投资者获取来自于传统股票、债券等资产类别之外的投资回报。
就投资方法而言，CTA基金有两大类，一类是主观CTA，即由基金管理人基于基本面、调研或操盘经验，主观来判断走势，决定买卖时点；第二大类是量化CTA，是通过分析建立数量化的交易策略模型，由模型产生的买卖信号进行投资决策。
性质不同 cta策略：商品交易顾问对商品等投资标的走势做出预判，通过期货期权等衍生品在投资中进行做多、做空或多空双向的投资操作，为投资者获取来自于传统股票、债券等资产类别之外的投资回报。
人为误判对定量CTA的干扰相对较小。量化CTA也需要长期的数据分析、参数优化和模型更新迭代，类似于量化选股。与股票市场的主观多头头寸和股票市场的量化投资相对应，后者是CTA策略的主流。
看业绩 选择CTA基金，首先看其历史业绩表现和业绩的可持续性，时间越长收益越高，说明产品越好。
基金管理对阿尔法基金的资产配置有什么要求
1、其一，偏股基金选择以均衡风格的选股型基金为核心配置，主题风格关注稳增长的消费、供给侧改革受益主题以及确定产业振兴行业的机会。基金优选阿尔法能力强者，如兴业全球、富国、汇添富等公司旗下产品，如兴全趋势、汇添富逆向等。
2、在维持坚定持有偏股型基金的基础上，确定全球配置的投资战略，并进一步细化操作策略，考虑在整体基金资产配置中保持15%-20%左右的QDII基金；密切关注热点，利用主题轮动主动出击主题基金；运用基金调仓信号，实现指数基金波段化操作。
3、这支基金采用哑铃式投资技术，同步以“成长”与“价值”双重量化指标进行股票选择。在基于由下而上的择股流程中，精选个股，纪律执行，构造出相对均衡的不同风格类资产组合。
4、业绩比较基准：六个月银行定期存款利率（税后）。
5、投资者需要在选择基金时，根据自身的风险偏好以及对资产配置的要求综合考虑，确定适合自己的基金种类和管理方式。总之，基金管理方式的选择直接影响到基金的收益和风险。
量化对冲基金什么意思
1、量化对冲基金是采用量化和对冲两种交易策略进行投资的基金。
2、“量化对冲”是“量化”和“对冲”两个概念的结合。“量化”指借助统计方法、数学模型来指导投资，其本质是定性投资的数量化实践。“对冲”指通过管理并降低组合系统风险以应对金融市场变化，获取相对稳定的收益。
3、对冲基金也称避险基金或套利基金，是指“风险对冲过的基金”，对冲是指在买进一个东西的同时，沽空另外一个，达到规避风险的目的。对冲基金是在买进一些股票的同时沽空另一些股票。
4、量化对冲基金：  量化对冲基金是结合量化和对冲这两种概念，主要借助统计方法、数学模型来指导投资，并通过管理和降低组合系统风险来应对金融市场变化，获取相对稳定预期收益的基金。